cash flow principles

cfa - cashflow

cashflow includes inflow (receive cash) and outflow (payment of cash)

my name is Thu Ngan > > it means inflow of cash (did my mom study cfa and gets inspired so much that she named me like this?)

cashflow is different from net income. It refers to cash generated and used during an accounting period.

Cashflow categories

1. Operating

2. Investing

3. Financing

trading securities is listed in operating; unless company issues its own stocks to shareholders.

nếu công ty kinh doanh mua bán chứng khoán thì dòng tiền sẽ nằm trong Operating. Chỉ khi công ty phát hành trái phiếu/ cổ phiếu thì mới vào Financing.

US GAAP and IFRS is similar as below:

US GAAP is claer about which one is Operating cash and which one is Financing

US GAAP coi:

• tiền lời cổ tức thu được do đầu tư chứng khoán > > inflow of operating

• pay interest > > outflow of operating

• pay tax > > outflow of operating

• pay dividends > outflow of financing

Còn IFRS thì cho chọn giữa Operaitng và Financing hoặc Investing và Financing

• nhận tiền cổ tức từ đầu tư chứng khoán > > either inflow of operating or investing

• trả tiền lãi hoặc cổ tức > > either outflow of operating or financing

• trả thuế > > either outflow of operating or financing

*mình thấy US GAAP rõ ràng dễ nhớ hơn

IFRS ghi nhận net cashflow

Non-cash transactions

-trao đổi hiện vật

-trả cổ tức bằng chính cổ phiếu

-chuyển đổi trái phiếu thành cổ phiếu phổ thông